Долгосрочные финансовые вложения

Компания может вносить вклад в уставный капитал другой организации, выдать процентный заем на длительный срок, купить акции успешно работающей фирмы или коммерческого банка с целью получения дивидендов. Это примеры долгосрочных финансовых вложений.

Из статьи вы узнаете об особенности отражения в учете и анализе этих активов.

Краткосрочные и долгосрочные финансовые вложения

Финансовые вложения (ФВ) — это приобретаемые компанией активы, способные приносить доход.

В зависимости от срока обращения (погашения) финансовые вложения делят на долгосрочные и краткосрочные. Деление важно для отражения финансовых вложений в бухгалтерской (финансовой) отчетности (п. 41 ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», утв. Приказом Минфина от 10.12.2002 N 126н).

Долгосрочные финансовые вложения (ДФВ) — это вложения на срок более 12 месяцев. Если срок менее года, активы признаются краткосрочными финансовыми вложениями (их в этой статье не рассматриваем).

Основная цель приобретения ДФВ — получение дохода в будущем.

Международные стандарты финансового учета оперируют термином «финансовые инструменты» (МСФО (EFRS9)) — это более широкое понятие, чем «финансовые вложения».

Финансовые инструменты включают в себя финансовые активы и финансовые обязательства (пассивы).

Учет долгосрочных финансовых вложений

Некоторые виды финансовых вложений могут быть для компании как долгосрочными, так и краткосрочными. Например, приобретаются акции другой компании с целью получения в будущем дивидендов, — это долгосрочное вложение. А если есть намерение совершить разовую сделку купли-продажи тех же самых акций с целью заработать на разнице между ценой покупки и продажи — это краткосрочное вложение.

Финансовые вложения, которые могут рассматриваться как долгосрочные:

• долевое участие в других организациях (вклады в уставные капиталы);
• выданные процентные займы на срок более года;
• приобретенные ценные бумаги (ЦБ) с длительным сроком «жизни» (погашения): акции, паи, облигации и т.п.

Учет финансовых вложений ведется на счете 58 «Финансовые вложения» (План счетов, утв. Приказом Минфина от 31.10.2000 N 94н).

В балансе такие активы отражают по строке 1170 «Финансовые вложения» раздела I (форма баланса утв. Приказом Минфина от 02.07.2010 N 66н). В программе 1С в строку 1170 автоматически относятся суммы по субсчету 58.01.1 «Паи». Активы, учитываемые на других субсчетах этого счета, добавляются вручную.

Оценка долгосрочных финансовых вложений

Финансовые вложения делятся на активы:

• имеющие рыночную стоимость (рыночную котировку);
• не имеющие рыночной стоимости.

Те, которые имеют рыночную стоимость, оцениваются по такой стоимости с периодичностью, определенной учетной политикой (УП) компании.

Финвложения, не имеющие рыночной стоимости, проверяются на обесценение с последующим созданием резерва при выявлении признаков обесценения. Обесценение обычно грозит именно долгосрочным финансовым вложениям, так как они находятся на балансе компании длительное время.

В практике отечественных компаний встречается учет на балансе финансовых вложений, приобретенных давно и не приносящих доход. Их отражают по первоначальной стоимости, которая часто ниже реальной. При этом нередко и в учетной политике нет ни слова об оценке таких вложений.

По нормам ПБУ 19/02 проверку на обесценение требуется проводить как минимум один раз в год (п. 38 ПБУ 19/02) по методике, определенной локальным нормативным актом (ЛНА) организации.

Организация самостоятельно разрабатывает такую методику. При этом важно определиться со способом определения расчетной стоимости таких активов.

Возможные подходы определения расчетной стоимости ФВ:

• определение расчетной стоимости (РС) финансовых вложений исходя из стоимости чистых активов эмитента, приходящихся на соответствующую акцию, например, по формуле:

РС = ЧА / КАЭ * КАО,

 где:

ЧА — чистые активы на отчетную дату;

КАЭ — общее количество акций эмитента;

КАО — количество обыкновенных акций;

• модификация вышеуказанного метода, учитывающая дисконтирование собственного капитала компании (СК):

РС = СК / КАЭ * КАО,

где:

СК — дисконтированный собственный капитал;

• оценка по справедливой стоимости каждой группы финансовых вложений по правилам МСФО (IAS 36 «Обесценение активов»). В этом случае расчетным путем определяется дисконтированная стоимость будущих денежных потоков от «использования» финансовых вложений.

Если РС оказывается меньше учетной стоимости, то на счете 59 «Резервы под обесценение финансовых вложений» формируется резерв: Дт 91.02 Кт 59.

Примеры долгосрочных финансовых вложений

Приведем несколько практических примеров.

Пример 1

По договору цессии организация приобрела право требования долга за 500 тыс. руб. Сумма приобретенной задолженности — 700 тыс. руб. (НДС в примере не рассматривается). Определим, является ли такой актив долгосрочным финансовым вложением и как его отразить в учете.

Решение:

Задолженность приобретена по цене меньшей, чем первоначальный долг по договору. Риски по владению таким активом перешли к покупателю. Этот актив:

• способен принести организации экономические выгоды (за счет разницы между ценой покупки и суммой долга);
• документально оформлен (в т. ч. документами, обозначенными в договоре);

Эти условия позволяют признать актив в качестве финвложения (п. 2, п. 3 ПБУ 19/02). Его первоначальная стоимость — 500 тыс. руб. (цена покупки).

В программе 1С для таких операций предназначен субсчет 58.05 «Приобретенные права в рамках оказания финансовых услуг».

Операция может оформляться:

• документом Поступление услуг: Акт, УПД (создание) с наименованием услуги, к примеру, «покупка права требования»;
• либо бухгалтерской справкой — документ Операция (создание) из блока Операции, введенные вручную.

Проводка: Дт 58.05 Кт 76.05 (76.09) — 500 000,00 руб. (стоимость не меняется на всем сроке владения активом).

Право требования впоследствии может быть:

• уступлено (при продаже учетная стоимость выбывшего вложения списывается);
• погашено (списание учетной стоимости ФВ в связи с погашением задолженности): Дт 91.02 Кт 58.05 — 500 000 руб.

Пример 2

ООО «Успех» выдало процентный заем ООО «Начало» в сумме 1 млн руб. на 2 года под 15% годовых. Рассмотрим, как ООО «Успех» отразить эту операцию на счетах учета и рассчитать процентный доход за август 2024 года.

Решение:

Процентный заем удовлетворяет условиям признания актива в качестве ДФВ. Он отражается в учете по первоначальной стоимости 1 млн руб. на счете 58.03 «Предоставленные займы»: Дт 58.03 Кт 76.05 (76.09 и т.п.).

За август начислен процентный доход: 1 000 000 руб. * 15% / 365 дн. * 31 дн. = 12 739,73 руб. (Дт 76.05 Кт 91.01).

В качестве финансовых вложений, в т. ч. долгосрочных, могут учитываться и векселя. Например, когда они:

• приобретены по договору купли-продажи с целью получения дополнительного дохода при погашении векселя (срок до погашения более 12 месяцев), например, банковские векселя;
• получены в качестве средства расчета и оставлены на балансе компании до погашения.

Учет таких векселей ведется на субсчете 58.02 «Долговые ценные бумаги».

Анализ долгосрочных финансовых вложений

Чтобы долгосрочные вложения эффективно использовались и приносили прибыль, регулярно проводите анализ этого вида активов.

В рамках анализа могут оцениваться:

• состав и структура вложений;
• доля долгосрочных вложений в общих активах компании;
• оборачиваемость ФВ;
• источники финансирования долгосрочных ФВ;
• срок окупаемости;
• уровень доходов от вложений;
• рентабельность / эффективность долгосрочных ФВ;
• некоторые другие.

Особое значение при анализе долгосрочных финвложений имеет оценка риска. Риск возрастает с ростом срока вложения. Оценка делается при принятии решения об инвестировании средств в ФВ. Впоследствии эти риски также проверяются для учета возможных изменений.

Основные риски:

• снижение стоимости ФВ (для имеющих рыночную котировку) — например, при падении цен на бирже;
• ухудшение финансового положения эмитента ценных бумаг / заемщика;
• неплатежеспособность заемщика — прежде всего, неспособность выплачивать проценты (дивиденды, купонный доход и т.п.);
• недополучение запланированных доходов от финвложения — например, из-за неудачной первоначальной оценки потенциального уровня доходов либо ошибок в управлении инвестициями в ФВ.

Снижение рисков может быть достигнуто:

• включением в состав ФВ разных по уровню риска вложений;
• постоянным отслеживанием доходности финвложения и т.п.

Запомните

• Долгосрочные финансовые вложения (ДФВ) — это вложения на срок более 12 месяцев. Их основная цель — получение дохода в будущем.
• К ДФВ могут быть отнесены:
  • вклады в уставные капиталы других организаций;
  • выданные на срок более года процентные займы;
  • акции и паи со сроком погашения более 12 месяцев.
• ДВФ, не имеющие рыночной оценки, проверяются на обесценение как минимум раз в год.
• Методика определения расчетной стоимости вложений разрабатывается организацией самостоятельно и утверждается в локальном акте.
• Анализ долгосрочных финансовых вложений позволяет оптимизировать получение доходов в запланированных объемах.

См. также:

• Учет выданных и полученных векселей
• Резерв под обесценение финансовых вложений

Помогла статья?

Получите еще секретный бонус и полный доступ к справочной системе БухЭксперт8 на 8 дней бесплатно

E-mail

Пароль будет выслан на указанный email